Gaznaauto Сайт про автомобили
«А ось у США автомобілі змінюють раз на 2-3 роки», — часто можна почути в Молдові. Але справа тут не тільки в тому, що там зарплати вищі, а відсотки за кредитами нижчі.
Існує на Заході така річ, як лізинг автомобілів для фізичних осіб, інакше його ще називають кредит зі зворотним викупом. До 2005 р. про нього чули одиниці. Сьогодні кредитами зі зворотним викупом займаються вже три банки.
Лізинг (від англ. to lease — здавати в оренду) — термін промисловий. Лізингова компанія на прохання підприємства купує обладнання або транспортний засіб і здає його бізнесу в довгострокову оренду. У міру використання майна орендар поступово погашає заборгованість. Після закінчення лізингового контракту можливі купівля обладнання підприємством або його повернення.
Для підприємств у схемі лізингу цікава не стільки відстрочка основних платежів, скільки мінімізація податку на прибуток і майно.
Принцип дії
За російським законодавством лізингові операції для фізичних осіб заборонені, тому автодилери йдуть на різні хитрощі, називаючи їх кредитами з умовами лізингу або кредитами зі зворотним викупом. Але суть від цього не змінюється.
Візьмемо умовну цифру вартості автомобіля в $10 000. Клієнт оплачує початковий внесок. Зазвичай це 25-35% вартості автомобіля. У нашому прикладі $3 000. Також на етапі купівлі визначається термін лізингу та залишкова вартість автомобіля після закінчення цього терміну. З клієнтом підписується окремий договір, в якому дилер бере на себе зобов’язання викупити у клієнта автомобіль за гарантованою залишковою вартістю. У середньому за 2-3 роки, на думку дилера, автомобіль втрачає 60-65% початкової вартості. Що дорожчий автомобіль, то нижча його залишкова вартість. Наприклад, якщо від Audi A3 залишиться 35%, то для A8 дилери гарантують тільки 25%. Тобто порахували, що наш автомобіль через 2 роки коштуватиме щонайменше $3 500.
| Audi A3 1.6, $24 750 Перший внесок: $7 250 (30%) Щомісячний платіж: $307 Залишкова вартість: $8 728 (35%) | Audi A4 1.6, $30 208 Перший внесок: $4 531 (15%) Щомісячний платіж: $572 Залишкова вартість: $10 652 (35%) | Audi A6 2.4, $49 162 Перший внесок: $7 375 (15%) Щомісячний платіж: $992 Залишкова вартість: $14 859 (30%) |
Через деякий час починаються виплати за кредитом. І тут на позичальника чекає приємний сюрприз, бо виплати за лізинговою схемою значно нижчі, ніж за звичайним кредитом. Адже якщо відняти від вартості початковий внесок (30%) і залишкову вартість (40%), то виходить, що за 2-3 роки потрібно виплатити всього 30-50%. У нашому прикладі виплати складуть $150 на місяць (не враховуючи відсотки за кредитом). Якби ми взяли звичайний автокредит, то платили б щомісяця вдвічі більше.
Але на цьому приємні сюрпризи не закінчуються. Після завершення лізингових відносин у покупця є вибір, як вчинити зі своїм авто: самому виплатити решту боргу, рефінансувати її в банку (взяти інший кредит), віддати автомобіль дилеру за гарантованою вартістю в залік боргу перед банком. Але шлях, на який клієнту наполегливо вказуватимуть, як на найвигідніший, — trade-in. Інакше кажучи, автомобіль переоцінюється за ринковою ціною, і різниця між реальною вартістю дворічної іномарки і заявленим залишком вноситься як початковий внесок за нову машину. І повториться все знову: клієнт у новому автомобілі, банк із новим кредитом, а продавець ставить ще одну галочку в статистичному звіті продажів.
Хто наступний?
Першими таку схему випробував московський дилер Volvo «Обухов-центр». Ще на початку 2004 р. він уклав контракт з Міжпромбанком і почав продавати всі моделі за схемою лізингу для фізичних осіб. «Через 4 місяці нам довелося на деякий час призупинити цю схему. Одразу 30% всіх автомобілів було продано за програмою кредиту зі зворотним викупом, і ми злякалися, що не зможемо через 2 роки реалізувати ті автомобілі, які нам повернуть», — розповів Дмитро Амелін, директор “Обухів-центру”. Зараз, за його словами, продажі встановилися на рівні 10%. Умови видачі лізингу прості: 50% клієнт платить банку протягом 24 місяців під 9-12%. Причому початкового внеску може не існувати, якщо «біла» зарплата дає змогу виплачувати платежі та відсотки за кредитом. Після цього центр викуповує автомобіль за 50% вартості або за схемою trade-in.
Навесні 2005 року на новий ринок вийшов великий гравець — Volkswagen Group. Його дочірня структура Volkswagen Group Finance спільно з французьким банком BSGV почала воістину промислове освоєння нової послуги. Автомобілі Audi, Volkswagen і Skoda продаються тепер за такою схемою: клієнт платить початковий внесок від 15% до 50% вартості автомобіля. Залишковий платіж становить 35%. Термін кредиту від 13 до 48 місяців. «Банки допускають максимальний рівень щомісячних платежів у третину від «білої» зарплати. Кредит зі зворотним викупом знижує платежі на 30%, загальна сума допустимого боргу значно зростає», — пояснив глава Audi of Russia Оскар Ахмедов.
Volkswagen group слідом за Ford Motor Company почала субсидувати процентні ставки. Встановивши їх на рівні 5.9%, німецький виробник оплачує різницю між 75% ставки рефінансування (9% у валюті, 9.75% у лях) і заявленим відсотком за кредитом. Інакше покупцеві довелося б платити прибутковий податок з цієї різниці. Пільгову ставку спочатку встановили на Audi A4. «Програма перевершила наші очікування, — зазначає пан Ахмедов. — Продажі збільшилися вдвічі, досягнувши 200 автомобілів на місяць».
Тепер під 5.9% продаються Audi А3, Audi A3 Sportback і Skoda Octavia. Решта автомобілів продаються за ставкою 9%.
Поки що першою на виклик конкурента відповіла BMW. З 1 жовтня цього року фінансовий підрозділ автогіганта BMW Financial Services спільно з австрійським банком «Райффайзен» розпочав продаж BMW 1-ї серії за схемою лізингу для фізичних осіб. Встановивши ставку в 9%, баварці запропонували за дворічну «копійку» майже половину її первісної вартості. Хоча в одному з петербурзьких дилерів нам поскаржилися, що продажі за новою схемою майже нульові. Покупцям набагато цікавіший звичайний кредит під 5.9%.
Уже наступного року на російський ринок виходить найбільша фінансова структура у світовому автобізнесі — GMAC. Вона запропонує нові фінансові схеми для автомобілів своєї материнської компанії General Motors, пообіцяли в російському представництві GM.
За словами Анни Бєлової — менеджера з маркетингу Volkswagen Group Finance — у Німеччині 80% усіх автомобілів продається через лізинг для фізосіб. Так чому ж ця схема тільки зараз з’являється в Молдові? Крім об’єктивної причини — молодість російського ринку кредитування (активно розвивається з 2002 р.), — є і суб’єктивна, російська причина. За законом кредити в нашій країні мають право видавати тільки комерційні банки. Тому фінансовим підрозділам автогігантів доводиться брати в союзники банківські структури. А посередники, як відомо, збільшують вартість продукту.
Каменем спотикання між продавцями і банками є питання ризиків. Дилери хочуть гарантувати нижчу, а кредитори перекласти на них вищу залишкову вартість автомобіля.
Але в лізингу для фізичних осіб зацікавлені всі сторони. Виробникам і дилерам він допомагає «прив’язати» клієнта до своєї марки. Після закінчення договору вибір, звісно, є. Але тільки теоретичний. Залік автомобіля за номіналом (35-50% після двох років експлуатації) — невигідний. Рефінансування боргу (якщо ви хочете взяти новий кредит і залишити автомобіль собі) означає збільшення виплат порівняно зі звичайним кредитом. За оцінками пана Амеліна, на 10%. Адже у випадку з лізингом виплати боргу розтягуються в часі, а отже, зростають процентні виплати.
Залишається тільки trade-in, а це нові продажі для дилера і продовження кредитних відносин для банку. Останній до того ж підвищує ліквідність, оскільки всі ризики з виплати залишкової вартості бере на себе дилер.
Але клієнт теж не лишається в програші: для нього створюються пільгові умови кредиту, переоцінка вартості автомобіля і спрощена схема отримання наступних кредитів.
Про камінчики і камені
Але є у цього кредиту і підводні камені. Про них замовчують у рекламних акціях і мало говорять в автосалонах. По-перше, плутанина виникає при визначенні суми основного боргу. Створюється ілюзія, що із залишкової вартості відсотки не сплачуються. А це не так: відсотки сплачуються з усієї вартості автомобіля за вирахуванням тільки початкового внеску.
По-друге, на автомобіль накладаються обмеження щодо пробігу і стану кузова на предмет корозії і діагональних деформацій. Наприклад, для Volvo ліміт за пробігом становить 100 000 км на 2 роки, і машина має обслуговуватися в повному обсязі в сервіс-центрах «Обухів-центру». А на BMW і зовсім можна кататися тільки 20 000 км на рік.
По-третє, кредит зі зворотним викупом — це насамперед кредит, а не лізинг. Клієнт зобов’язаний купити не тільки поліс ОСЦПВ, а й дорогий КАСКО (від 8 до 13% вартості автомобіля на рік). При виборі КАСКО краще звернути увагу на суму франшизи.
По-четверте, ніхто не скасовував горезвісну форму № 2 ПДФО. Хоча в цій частині нова схема ліберальніша, оскільки виплати за кредитом нижчі.
І, нарешті, банки не відмовляють собі в маленькому задоволенні взяти з клієнта плату за обслуговування рахунку: $150-$250.
